來(lái)源：道達(dá)號(hào)（微信號(hào)：daoda1997） 上周五，可轉(zhuǎn)債市場(chǎng)出現(xiàn)大漲大跌的波動(dòng)情況，短期投機(jī)炒作已經(jīng)有些過(guò)分。就在周五收盤(pán)之后，證監(jiān)會(huì)對(duì)可轉(zhuǎn)債出手了。 為落實(shí)新《證券法》的規(guī)定，進(jìn)一步完善可轉(zhuǎn)換公司債券（以下簡(jiǎn)稱(chēng)可轉(zhuǎn)債）各項(xiàng)制度，豐富企業(yè)融資渠道，防范交易風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)投資者合法權(quán)益，證監(jiān)會(huì)起草制定了《可轉(zhuǎn)換公司債券管理辦法（征求意見(jiàn)稿）》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《征求意見(jiàn)稿》）及其說(shuō)明，向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。 此外，滬深交易所同時(shí)發(fā)聲，表示將可轉(zhuǎn)債交易情況納入重點(diǎn)監(jiān)控，實(shí)施監(jiān)管和自律措施。與此同時(shí)，券商已經(jīng)紛紛向投資者發(fā)出通知，要求10月26日前參與可轉(zhuǎn)債申購(gòu)、交易前，應(yīng)簽署新的風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)，否則無(wú)法參與交易。 上述證監(jiān)會(huì)發(fā)布的《征求意見(jiàn)稿》中，有一條值得關(guān)注。證券交易場(chǎng)所應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)可轉(zhuǎn)債交易的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)，建立跨正股與可轉(zhuǎn)債的監(jiān)測(cè)機(jī)制，并根據(jù)可轉(zhuǎn)債的特點(diǎn)制定針對(duì)性的異常波動(dòng)指標(biāo)?？赊D(zhuǎn)債交易出現(xiàn)異常波動(dòng)時(shí)，證券交易場(chǎng)所可以根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則要求發(fā)行人進(jìn)行核查、披露異常波動(dòng)公告，向市場(chǎng)充分提示風(fēng)險(xiǎn)，也可以根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則采取臨時(shí)停牌等處置措施。 也就是說(shuō)，今后可轉(zhuǎn)債如果繼續(xù)瘋炒，那么交易所將加強(qiáng)監(jiān)管力度，并且可能直接臨時(shí)停牌處理。之前管理層說(shuō)了，對(duì)于市場(chǎng)交易行為，不該管的就不管，但該管的，絕不會(huì)手軟。這次起草制定了《可轉(zhuǎn)換公司債券管理辦法（征求意見(jiàn)稿）》，實(shí)際上就是告訴大家，可轉(zhuǎn)債的炒作，是監(jiān)管層該管的一部分，而且要重點(diǎn)監(jiān)管。說(shuō)實(shí)話(huà)，像最近幾天的這種瘋狂炒作，我認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)還是太大了。 另外要說(shuō)的是，今天起，如果要參與可轉(zhuǎn)債，需要在開(kāi)戶(hù)券商處簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)，如果不簽署，將無(wú)法進(jìn)行交易，甚至連打新都不行，所以請(qǐng)大家及時(shí)向開(kāi)戶(hù)券商進(jìn)行咨詢(xún)。 其他方面消息，貴州茅臺(tái)昨晚公布三季報(bào)。今年前三季度，貴州茅臺(tái)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入約672.15億元，同比增長(zhǎng)10.31%；歸母凈利潤(rùn)約為338.27億元，同比增長(zhǎng)11.07%。 前三季度繼續(xù)維持兩位數(shù)增長(zhǎng)，總體還是不錯(cuò)的。不過(guò)，分季度來(lái)看，第三季度，貴州茅臺(tái)實(shí)現(xiàn)總營(yíng)收232.62億元，同比增長(zhǎng)8.5%；歸母凈利潤(rùn)為112.25億元，同比增長(zhǎng)6.87%，單季度業(yè)績(jī)?cè)鏊儆兴禄?（張道達(dá)） 根據(jù)國(guó)家有關(guān)部門(mén)的最新規(guī)定，本手記不涉及任何操作建議，入市風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。 使用微信掃描下方二維碼，關(guān)注“道達(dá)號(hào)”微信公眾號(hào)，快速閱讀道達(dá)投資手記專(zhuān)欄。